在房贷压力增大、消费贷放缓的整体氛围下，2025年个人经营贷款市场的风向正在悄然发生转变。特别是在国家贴息政策的帮衬以及银行之间竞争日益激烈的背景下，有关小微商户的“贷款战”也逐渐迈入了一个崭新的阶段。

要是说房贷算得上银行零售业务的根基，那么经营贷正慢慢变成未来的一个战略重点。只是，说到这块“高地”的争夺，可比外面看着的更复杂得多。

一、从热潮到降温：经营贷增速开始“踩刹车”

这几年吧，个人经营贷可是一路风生水起。2018年到2023年，年均增长率都超过12%，简直就是零售贷款里的“当红炸子鸡”。不过到了2024年底，余额降到了24.14万亿元，与去年比增长速度就只剩9.0%；再到2025年6月底，增速更是放缓到5.4%，余额也涨到25.09万亿元。

换个说法就是，今年上半年新增的经营贷款是9239亿，比去年同期少了7303亿，也就是说，市场的火热程度明显减了一截。

别着急下结论哎，外表看上去整体放慢了步伐，但其实内部出现了相当明显的“差异化”情况。

二、谁在加码？大行突围，中小行掉队

看看37家上市银行的资料吧，2025年上半年个人经营性贷款总额涨了6.55%，比整个行业的平均水平还要高一些。特别是建设银行、农业银行、工商银行，增长速度尤其抢眼，分别是20.38%、17.17%、9.40%。

建行有个细节挺值得琢磨：整体的个人贷款只涨了2.61%，可是经营性贷款单独上涨了20.38%，这说明它在用经营贷来“填补”房贷和信用卡业务下降的空缺。另外，像“裕农贷款”这些面向农户的产品，也都突破了20%的增长，显得它的布局不是盲目扩张，而是有的放矢。

另一方面，宁波银行、上海银行还有盛京银行的经营贷都出现了负增长，跌幅分别是12.70%、17.81%、23.66%。尤其是宁波银行，虽然整体贷款看着还算挺稳，但它的经营贷款不良率从年初的2.97%升到了3.30%，这琢磨着可能跟风控措施有关，或者说业务结构上有点不对头。

实际上，大型银行主要靠的是它们的资源优势、品牌影响力以及丰富的产品线；而中小银行就得拼命干，拼命的同时也得有点底子，毕竟拼命可不是随随便便就能撑起来的事儿。

三、结构重塑：谁在借，借多久，借了干嘛？

期限结构方面，中长线的比重占了过半数，明显偏向中长期。

到2025年6月底，中长线经营性贷款的余额达到了13.79万亿元，占总额的54.97%；而短期贷款则是11.30万亿元，占比45.03%。这情况表现出不少借款人可不是冲短线赚快钱的，而是打算搞点长远的经营规划。对银行而言，这意味着利息收入比较稳，但同时也要应对更严格的风险控制挑战。

关于客户结构，农户依旧扮演着主要的角色，依然是核心的主力军。

到2024年底，农户经营贷的占比已经达到了43.0%；到了2025年上半年，单户授信额度不足500万的农户贷款余额达到了9.92万亿元，比去年同期大概增长了5.8%。虽说增速放缓了一些，但这部分客户依然是咱们的核心群体。

对于农商行而言，这算是稳稳当当的盘子；可对城商行来说，恐怕是个“难攻”的市场哩。

市场份额方面，几大银行像风一样迅速抢占了不少阵地。

到2020年底，四大行的经营贷款市场份额才13.1%；到了2025年6月，这个比例已经涨到了30.4%。短短半年时间，六大行的整体份额也从33.6%飙升到了36.2%。这不是简单“争份额”，那是真正“吞市场”！

四、风险浮现：质量压力逐渐加大

一边扩展经营贷款规模，一边不良问题也逐渐浮出水面。在披露不良情况的27家银行里，经营贷款的不良率达到了1.70%，比所有个人贷款的平均水平高出0.38个百分点。

有些机构表现得更不太妙，比如重庆银行的经营贷款不良率高达6.23%，比年初提升了0.53个百分点。虽然整体贷款的不良率有所下降，但经营贷这块“掉链子”的情况可得引起注意。

再说重庆农商行的事儿，这边情况还算平稳，但不得不留个心眼：半年时间，经营贷的不良率涨了0.79个百分点，达到2.46%。唉，这变化也是不能忽视的。

风险不是一下子全都爆发出来的，而是慢慢在暗中累积，悄悄堆积起来的。

五、贴息政策落地，市场再洗牌

从2025年起实施的服务业经营主体贴息政策，主要着眼于八大消费类服务行业，很多都是个体工商户。根据2023年的数据显示，第三产业里，个体户的比例高达73.1%，尤其是在住宿餐饮行业，个体户几乎占据了94%的份额。

这就说明，真正能获益的，还是那些能迅速应对小微个体客户需求，产品灵活、服务到位的银行。大银行有底蕴，但未必贴合基层；中小银行有触角，但风控能力和操作效率可不是盖的。

写在最后：这次洗牌，是转型的开始

现在啊，消费贷和经营贷这块儿，正在悄悄地各自发生变化，结构上也在调整。贴息政策这个东西虽然是个推手，但要想真正左右未来的局势，还是得看银行的硬实力，也就是他们的基本功底。

谁能准确找准客户，谁就能掌握住风险的主动权；谁能把产品打造成真正的“工具”而不是单纯的“模板”，谁就能在这场零售金融的重新洗牌中，活得更久，走得更远。

2025年， Personal经营贷款的转折点基本确定，谁能冲破困境，谁就能领先一步；而那些跟不上脚步的，早已开始显得落后。